债券基金筛选条件？

如何挑选债券基金

面对债券市场，个人投资者可以选择独立操作直接参与债券买卖、或者通过购买基金间接参与债券投资。以下是懂视小编为你精心整理的关于如何挑选债券基金的内容，希望你喜欢。
挑选债券基金一：要关注产品结构
了解产品的投资对象和投资比例。如：风险厌恶型的投资者可以选择与二级市场无关的纯债债基，风险偏好型的投资者可以选择与二级市场相关性较大的可转债债基，而风险中性的投资者则可以选择介于上述两者之间的偏债债基;
挑选债券基金二：要关注产品的历史业绩
包括：1)选择在同类产品中，中长期(≥3年)的相对排名靠前、稳定的基金;2)选择基金本身历史业绩稳定，最大回撤可控，且能够满足投资者个人的风险承受能力的基金等;
挑选债券基金三：要关注产品的组合特征
简单的说就是通过考察某只基金是大比例专注投资一类债券(如：企业债、金融债等)还是均衡比例分配投资来看其资产配置的倾向;通过关注基金对重仓债券的持债比例来分析其风险集中度，并将该只基金的组合特征与投资者个人的投资偏好做比对，选择与投资者偏好相符的基金;
挑选债券基金四：关注产品的投资团队
尤其是要关注基金经理的投资能力、选债偏好、投资偏好及道德操守。对于基金经理投资能力的考察，主要体现在择时能力、行业选择能力、选债能力等方面的表现。持续优秀的选债能力，是基金获取超额收益的重要来源，建议投资者精选选债能力出色的基金。此点的研判对于个人投资者而言有些困难，但可以借助一些专业第三方理财机构的力量，获取相关调研报告。
挑选债券基金误区一
应在加息后再购买债基。部分投资者认为加息后债券价格下跌，适宜抄底购买债基。然而，债券价格就预期内的加息行为会事先做出反应，加息后并不会出现价格大幅波动，投资者甚至会因此错过投资良机，只有预测外的加息行为会造成债券价格的剧烈波动。
挑选债券基金误区二
债基收益不高，且不同基金的收益情况相差无几，只适合保守的投资者。实际上，通过优秀的基金经理判断趋势、择时、选债券，利用杠杆操作等，债基可以达到高收益，如:泓信安盈5期,自2015年2月成立以来，收益率已达23.4%。此外，债基的收益情况也并非相差无几。截止12月14日，存续期在1年以上的开放型公募债基共592只，近一年收益率最大和最小的均为可转债债基，收益率分别为56.51%，-25.79%，收益差为82.3%。由此可见，可转债债基更适合风险偏好型投资者。
挑选债券基金误区三
债券型基金以稳健型投资品种著称，因此风险较低，不会亏损。事实上，债基的盈利情况会受到基金经理操作的风险和市场风险。
(1)利率风险。债券的价格与市场利率呈反方向变动。当市场利率上升时，大部分债券的价格会下降;当市场利率降低时，债券的价格通常会上升。通常，债券的到期日越长，债券价格受市场利率的影响就越大。与此相类似，债券基金的价值会受到市场利率变动的影响。债券基金的平均到期日越长，债券基金的利率风险越高。
(2)信用风险。信用风险是指债券发行人没有能力按时支付利息、到期归还本金的风险。一些债券评级机构会对债券的信用进行评级，如果债券的信用等级下调，将会导致该债券的价格下跌，持有这种债券的基金的净值也会随之下降。
(3)提前赎回风险。提前赎回风险是指债券发行人有可能在债券到期日之前回购债券的风险。当市场利率下降时，债券发行人能够以更低的利率融资，因此可以提前偿还高息债券。持有附有提前赎回权债券的基金将不仅不能获得高息收益，而且还会面临再投资风险。
(4)通货膨胀风险。通货膨胀会吞噬固定收益所形成的购买力，因此格上理财建议即使是稳健型投资者，除了配置如债券基金等稳健型投资品种外，也可少量配置一些进取型品种，比如股票型基金。
(5)股市波动风险。偏债与可转债基金，除了以上风险之外，由于持有了一部分股票(可转债转换成股票后)，所以还要承担股票市场带来的风险，所以风险比纯债风险更高。
(6)杠杆风险。债券基金可以通过加杠杆增加收益，但若此时信用债风险爆发，会令一些杠杆倍数较大的基金面临着亏损成倍放大的风险。适合债券杠杆交易需具备两个条件，一是资金成本较为低廉，二是债券收益率持续下降。但随着未来资金面预期不稳，再加上经济企稳的步伐加快和信用风险的积聚，债券收益率将有所调整，而交易型基金的杠杆套利风险也正在积聚。
由此可见，债券基金投资并非没有风险，也并非无法获取高收益。所以，为保障资金运用效率最大化，就需要有专业人士帮助众多投资者筛选优质债券基金，助力市场优胜劣汰。
债券具有市场容量大，风险相对较低，收益稳定的特点，是抗击通货膨胀的最佳理财工具之一。个人投资者如能对之运用得当，会是其家庭理财的宝刀利器。但格上理财在此提醒各位投资者，虽然债券投资具有风险较低的特点，但也会随利率、市场等变动产生波动。债券投资重在长期坚持，切不可盲目投资，也不可肆意追涨杀跌。

什么是债券基金？在天天基金网上如何筛选债券基金？

;在投资中，我们一般会将投资资金分为2部分，一部分可以接受较大的价格波动去追求更高的收益，这就是属于“进攻”的角色，另一部分不希望本金承受太大的风险，追求稳定的收益，这就是“防守”的角色。
债券基金，是指该基金80%以上的资金都投资于债券。我们都知道债券基金波动比较小，属于风险比较低的投资产品。所以，在我们的投资组合中，债券基金一般扮演“防守”的角色。
今天以天天基金网为例，告诉大家应该如何挑选优质的债券基金呢？
1、机构评级(全五星)。打开天天基金网找到基金筛选，在基金类型中选择债券型，机构评级选择全五星。

2、成立 (3-5年以上)
3、收益率(看累计3年收益)，将近3年的收益率按从高到低排序，然后选择前十家分析就可以；

4、规模(5亿-100亿)，基金规模选择≤100亿元；

5、基金经理的更换频率(债券基金经理最少不能低于1年)，点击基金名称进入基金详情页面，点击基金经理找到基金经理变动一览，基金经理任职在1年以上就可以。

通常来说，我们选择5只左右的债券基金平均分配资金买入即可。

挑选债券基金有哪些方法

面对市场上琳琅满目的债券基金产品，如何选择出业绩稳定、适合自己的品种，对投资者来说是一大难题。下面是懂视小编为大家整理的关于挑选债券基金方法的资料，希望对大家有用。
如何挑选债券基金1看管理公司目前国内基金公司数量众多，但是管理规模和管理实力相差悬殊，所以在选择债券基金时，首先看基金管理公司在债券投资方面的整体实力，重点关注投研实力强、固定收益以及债券团队稳定的基金公司，比如工银瑞信、富国、嘉实、华夏、博时、易方达等。
小贴士：重点关注机构投资者重仓持有的基金公司产品，理由你懂的。
2看产品标的同样都是债券基金，投资标的不同，风险不同，收益率也会相差很大。
在选择债券基金时，一定要弄清目标债券基金到底属于哪一种，是纯债基金、一级债基、二级债基还是可转债基金，以便匹配自身风险偏好。
小贴士：不要被基金的名称所误导，最好登陆基金公司官网去查询基金投资范围，以确定债券基金真实类型。
3看业绩排名想挑选要未来业绩表现优秀的债券基金，历史业绩具有重要的参考价值。以权威基金评级机构近5年、近3年、近2年、近1年年化收益率排名，分别给予一定的权重，比如40%、30%、20%、10%，计算出综合评分最高的基金，依此作为投资对象，这些品种未来大概率有不错的表现。小贴士：权威基金评级机构包括银河证券基金研究中心、晨星基金评级、理柏基金评级等;最好选择近5年基金经理没有更换过的基金，以确保投资风格的一致性和稳定性。
4看净值回撤比例基金净值回撤比例，是考察基金经理风险控制能力的最好指标，同等条件下，首选净值回撤比例小的债券基金品种。小贴士：比较在下跌的年份，基金下跌的幅度，首选下跌幅度小的。
债券基金的涨跌的原因
下图右边那个小山峰就是2013年下半年整个市场利率快速上行的走势。2013年5月1日，中国10年期国债收益率是3.445;12月1日，中国10年期国债收益率是4.630。
市场利率快速上行，债券价格下跌。
而2014年以来，债券基金收益不错，也是受整个市场利率下行，带来债券价格上升。
10年期国债收益率从2013年底的高点一路往下，最新的收益率已经到了2.754%。
债券还受到信用违约的影响。上面例子小王借给小李100元，市场利率涨了，他手里拿那张借条价格会跌。
如果到了还钱的时间，小李把家里翻了遍只找出了50元能还给小王，那小王也还是会有亏损。
政府发的一般称为利率债，基本不会有这种信用违约的风险;企业发的一般称为信用债，万一碰到踩个雷的概率还是有的。今年年初债券市场调整，就是主要受到多个债券违约，导致市场恐慌情绪下的下跌。
所以在不考虑违约风险的情况下，只需要跟踪市场利率的走势，即可大概预判自己的收益情况。但是因为债券本身有票息收益，只要不是极端的利率上行情况，一般本金还是有保证的。
哪些因素会影响债券基金市场的利率1、经济增长。
经济比较疲软时，政府倾向于降低利率;经济比较过热时，政府倾向于提升利率。
—国内现在L型底部区域，所以短期至少提升利率的概率非常低，大环境对债券还是较利好的。
2、通胀。
通胀一般与经济增长相辅相成，通胀水平太高时，必须借助提升利率来降速。
上面两个也是美联储制定利率政策最为看重的因素，通胀+经济增长伴随的就业情况。
3、其余一些可能导致市场买卖力量偏离的因素。
比如2013年底查债市违约，导致没人敢买。去年底以来限制非标，导致更多理财资金买入标准化债券......

债券基金怎么选

买债券型基金的渠道有多种，主要可以通过以下三个渠道来进行：
第一个渠道：直接从基金公司购买。
第二个渠道：在基金公司的网上交易系统进行购买。
第三个渠道：在基金代销机构进行购买，如银行等。
债券基金，又称为债券型基金，是指专门投资于债券的基金，它通过集中众多投资者的资金，对债券进行组合投资，寻求较为稳定的收益。在国内，债券基金的投资对象主要是国债、金融债和企业债。
债券是政府、金融机构、工商企业等机构直接向社会借债筹措资金时，向投资者发行，并且承诺按一定利率支付利息并按约定条件偿还本金的债权债务凭证。

纯债基金挑选秘诀

具体如下：
1、基金经理的经营能力。基金经理的经营能力强弱影响基金业绩的好坏、以及基金净值的走势。投资者尽量挑选基金经理经营能力较强，所管理的基金都出现较高预期收益的基金。
2、基金的成立时间以及评级情况。基金成立时间越短，评级等级越低，其风险性越高，投资者应该选择成交时间越长的基金，成立时间至少在1年以上，评级等级越高的基金。
拓展资料：
定期开放型的基金，主要有以下优势：
1、杠杆空间更大。根据规定，普通债券基金杠杆率不得超过140%，而定开型债基在封闭运作期间有200%的杠杆空间，有机会产生更多的套息收入，有利于基金业绩提升；
2、投资更高效：封闭运作可以有效避免申购和赎回带来的短期资金冲击，基金经理的管理更高效，有利于业绩的平稳。
3、力争提升投资体验：封闭运作也可以帮你管住“追涨杀跌”的手，强制长期投资，有利于养成良好的投资习惯。
4、债券基金是以债券为主要投资对象的基金，他主要投资的对象是国债、金融债、企业债等固定收益类金融工具。也即是说债券型基金与股票基金的运作逻辑是相似的，也就是花钱雇个基金经理，帮你去市场上挑选好的债权类资产，并通过买卖赚取收益。
5、纯债基金。100%投资于债券，不碰股票。特点是波动小，收益比较稳定。就是一个字，纯，纯纯的只投资债券。纯债基金下面又分为短债基金和中长债基金两种，短债基金收益基本比其他的债券也多不了多少，所以其实操作的主要是中长债基金。